Trái phiếu doanh nghiệp hiện là kênh đầu tư sinh lời thu hút giới đầu tư trong và ngoài nước. Nếu bạn có nhu cầu đầu tư vào thị trường tiềm năng này thì những kiến thức cơ bản sau đây sẽ giúp bạn có cái nhìn tổng quát và quyết định đúng đắn khi đầu tư.
Trái phiếu doanh nghiệp (TPDN) là gì?
Khái niệm
TPDN là loại chứng khoán quy định nghĩa vụ do doanh nghiệp phát hành để xác nhận nghĩa vụ trả nợ gốc và lãi cho nhà đầu tư sở hữu trái phiếu. Trái phiếu thường có kỳ hạn từ 1 năm đến 5 năm.
Đầu tư trái phiếu cũng được xem là hình thức huy động vốn và có sự ràng buộc về mặt pháp lý rất cao.
Thông thường trái phiếu có lãi suất cao hơn lãi suất tiết kiệm và ít rủi ro mất vốn hơn cổ phiếu. TPDN là một kênh đầu tư tốt giúp bạn giữ được tiền giảm mất giá do lạm phát.
2 hình thức đầu tư phổ biến hiện nay
Đầu tư trái phiếu trực tiếp
Tổ chức tư vấn phát hành cho doanh nghiệp sẽ thực hiện tìm kiếm khách hàng. Làm các tư vấn cần thiết cho nhà đầu tư trên cơ sở hồ sơ phát hành trái phiếu của doanh nghiệp. Từ đó, nhà đầu tư thực hiện hoàn thiện quy trình đầu tư.
Đầu tư trái phiếu gián tiếp
Nhà đầu tư có thể đầu tư gián tiếp thông qua việc mua chứng chỉ quỹ đầu tư trái phiếu của công ty quản lý quỹ. Thông thường trên thị trường hiện nay các quỹ này là các quỹ mở.
Tổ chức tư vấn phát hành cho quỹ hoặc quỹ sẽ thực hiện tìm kiếm khách hàng. Làm các tư vấn cần thiết cho nhà đầu tư trên cơ sở hồ sơ phát hành chứng chỉ quỹ. Từ đó, nhà đầu tư thực hiện hoàn thiện quy trình đầu tư.
Quỹ này là quỹ đầu tư trái phiếu: Chỉ được mua trái phiếu và có tỷ lệ nhất định cho từng loại trái phiếu của các lĩnh vực khác nhau (bất động sản bao nhiêu %, ngân hàng bao nhiêu %…).
Cách đầu tư trái phiếu doanh nghiệp tốt
Với việc mua TPDN hiện nay, nhà đầu tư đối mặt với nhiều rủi ro vì họ gần như không nắm rõ “sức khỏe” của doanh nghiệp. Nguồn vốn huy động được sử dụng ra sao, hiệu quả thế nào. Thậm chí, doanh còn đẩy nhà đầu tư vào thế “nắm dao đằng lưỡi” khi không có tài sản đảm bảo.
Nhưng không phải tất cả đều như vậy. Đã có rất nhiều nhà đầu tư kiếm tiền nhàn rỗi bằng trái phiếu vô cùng hiệu quả. Bí quyết của họ đó chính là chọn đúng cho mình một doanh nghiệp uy tín. Đầu tư trái phiếu sẽ đơn giản hơn rất nhiều nếu bạn biết nắm bắt ngay cơ hội này.
Tìm hiểu thông tin trước khi quyết định mua TPDN đó
Bởi việc xuống tay đầu tư vào một doanh nghiệp mà không tìm hiểu phát sinh rủi ro rất lớn. Chính nhà đầu tư không biết mình giao tiền cho ai, có uy tín và minh bạch hay không. Vì thế, điều đầu tiên cần làm là đề nghị tổ chức phát hành hoặc đại lý phân phối cung cấp, tư vấn đầy đủ thông tin. Bạn cần nắm lịch sử phát triển của doanh nghiệp, cơ cấu ban lãnh đạo, ngành nghề kinh doanh, báo cáo tài chính, tỷ lệ nợ vay…; chứ không chỉ quan tâm tới lãi suất.
Tất tần tật về Trái Phiếu – Kỳ 1: Cách phân biệt Trái phiếu & Cổ Phiếu”
Biết mục đích phát hành trái phiếu doanh nghiệp là gì
Ví dụ, doanh nghiệp đó muốn mở rộng hoạt động sản xuất, đầu tư phát triển hay tái cơ cấu nợ… Nhà đầu tư cá nhân tương đối khó tiếp cận sâu những thông tin này. Nhưng nếu làm được sẽ giúp ích rất nhiều cho việc đánh giá kế hoạch huy động và sử dụng vốn của doanh nghiệp có khả thi không.
Có tài sản đảm bảo hay được bảo lãnh thanh toán không?
Thông tin về tài sản đảm bảo hoặc tổ chức bảo lãnh là cơ sở quan trọng để đánh giá mức độ giảm trừ rủi ro cho khoản đầu tư. Trong trường hợp doanh nghiệp không thể trả lãi hoặc gốc như cam kết, bạn vẫn nắm được thông tin ngay lúc ban đầu.
Mua trái phiếu doanh nghiệp ở đâu? Nên đầu tư trái phiếu nào thời gian này?
Có thể mua TPDN bằng nhiều hình thức khác nhau như:
- Đấu thầu phát hành trái phiếu
- Bảo lãnh phát hành trái phiếu
- Đại lý phát hành trái phiếu
- Bán trực tiếp cho nhà đầu tư
Mặc dù doanh nghiệp phát hành trái phiếu bằng phương thức nào đi chăng nữa thì các doanh nghiệp phải công bố phát hành trái phiếu qua trang thông tin điện tử của doanh nghiệp đó. Đồng thời phải thông qua Sở giao dịch chứng khoán theo quy định của pháp luật.
>>> XEM THÊM TIN MỚI:
Đầu tư trái phiếu có an toàn không? – Những lưu ý cho nhà đầu tư
Cách mua trái phiếu doanh nghiệp đúng – đủ – hiệu quả nhất
